IREN aktsiad ootavad 92% suurenemist

Artikkel „IREN aktsiad on 92 % tõusus“ ilmus esmakordselt veebisaidil 24/7 Wall St..

IREN (NASDAQ:IREN) on teisendunud Bitcoini kaevurist üheks avaliku turu agressiivseimaks AI pilveteenuste platvormiks ja aktsia hind on sellele vastavalt ümberhinnatud.

Aktsiad sulgesid 18. juunil 2026 hinnaga 59,96 USD, mis on aasta jooksul kasvanud 511,84 %. Meie 24/7 Wall St. hindetarget IREN-i jaoks on 114,86 USD, mis tähendab 91,55 % tõusu. Meie mudeli klassifikatsioon on „Bullish“ (bull), usaldustase on 90 %.

24/7 Wall St. hindetargeti kokkuvõte

Aasta, mis kirjutas IREN-i loo ümber

IREN-il on täna äärmiselt silmapaistev aasta. Aktsiad on aastas kauplemisel tõusnud 58,75 %, viimase kuu jooksul 25,6 % ja hetkel on nad umbes 5 % allapoole oma 52-nädalast kõrgemat taseme 76,87 USD.

2026. aasta finantsaasta kolmanda kvartali aruanne 7. mail 2026 näis paberil nõrk; tulud 144,8 miljonit USD jäid konsensusest 33,97 % alla ja ettevõte teatas 247,8 miljoni USD netokahjumist, mis sisaldas 140,4 miljonit USD mittesulariskatust lammutatud kaevuriseadmete puhul.

Turg seda ignoreeris, kuna AI pilveteenuste tulu suurenes järjestikult peaaegu kahekordiselt 33,6 miljoni USD-ni ja IREN sõlmis NVIDIA-ga viieaastase, 3,4 miljardi USD väärtusega AI pilveteenuste lepingu. 16. juunil toimunud hispaania arendusettevõtte Ingenostrumi omandamine lisas ligikaudu 490 MW Euroopa võimsust.

Põhjused, miks hind võib tõusta 125 USD-ni ja veelgi kõrgemale

Bull-stsenaarium põhineb juba lepingutes olevatel võimsustel. Juhtkond eesmärgib 2026. aasta lõpuks 3,7 miljardi USD ARR-i, millest juba 3,1 miljardit USD on lepingutes. 9,7 miljardi USD Microsofti AI pilveteenuste leping, NVIDIA koostöö kuni 5 GW DSX-ühtlustatud infrastruktuuriga ja 26. mail sõlmitud 1,6 miljardi USD Dell-leping tähendavad, et ligikaudu 84 % 2026. aasta ARR-eesmärgist on juba kindlaks tehtud.

Tegevjuht Daniel Roberts ütles investoritele: „Tühje GPU-sid ei ole.“ Meie bull-stsenaarium viib 124,85 USD-ni ehk 108 % tõusuni, samas kui Jefferies on hiljuti uuesti kinnitanud ostusoovitust 79 USD eest ja Streeti analüütikute targetite kõrgeim tase on 105 USD.

Riskid, mida jälgida tasub

Bear-stsenaarium algab kapitalitugevusest. IRENil on 3,7 miljardit USD konverteeritavaid võlakirju ja analüütikud on märkinud potentsiaalset 21 miljardi USD rahastuslücke globaalse ehituse täielikuks elluviimiseks.

Needham korrigeeris 11. juunil prognoose, viidates viivitatud AI-tulu kasvule, ja JP Morgan on bearish-soovitusel 46 USD eest. Microsofti ja NVIDIA-ga klientide kontsentratsioon on tegelik.

Bullid vastavad, et peamise netokahjumi põhjustasid mittekasumlikud mittesulariskahjumid lammutatud ASIC-kaevurite puhul ning kohandatud EBITDA 59,5 miljonit USD 41 % marginaaliga annab palju tervislikuma pildi. Meie bear-stsenaarium viib 79,52 USD-ni, mis siiski tähendab tõusu praegusest tasemest.

IREN-i hindetarget 2026–2030

Meie 24/7 Wall St. hindetarget on 114,86 USD, soovitus on OSTMA ja usaldustase on 90 %. Minu jaoks otsustav tegur on lepingutes olev ARR: kuna 2026. aasta eesmärgist on juba 84 % broneeritud, keskendub operatsiooniline risk täitmisele ja ajastusele, samas kui nõudlus on juba olemas.

Selle struktuuri puhul on investoreid, kes on valmis 4,23 beetaga kaasa elama ja kes soovivad saada ekspositsiooni AI infrastruktuuri ehitusle, olukord konstruktiivne. Investoreid, kes kahtlevad IREN-i võimes järgmise etapi rahastada ilma olulise aktsiate dilutsioonita, võib soovitada oodata selgust rahastusküsimustes.

Nende prognooside puhul eeldatakse, et IREN jätkab kindlaksmääratud elektrienergia teisendamist lepingutes olevaks ARR-iks täpselt ajas. Oluline tõusupotentsiaal võib tekkida kiirendatud NVIDIA Vera Rubin'i deploymente Sweetwateris, samas kui Texas, Hispaania või Austraalia regulaatorilised või võrguühenduse viivitused langetaksid prognoosi.

Artikkel „IREN aktsiad on 92 % tõusus“ ilmus esmakordselt veebisaidil 24/7 Wall St..